下半年基建、房地產行業“鋼需”依然強勁

新冠肺炎疫情肆虐、南方暴雨導致多地洪水泛濫……2020年注定是不同尋常的一年。受此影響，各行業(ye) 正常運行受阻，鋼材需求也隨之出現諸多變數。那麽(me) ，過去的2020年上半年，國內(nei) 各行業(ye) “鋼需”情況出現哪些變化？下半年房地產(chan) 行業(ye) 、基建行業(ye) 、汽車行業(ye) 、機械行業(ye) 、造船行業(ye) 、集裝箱行業(ye) 等下遊終端用鋼行業(ye) 的“鋼需”又將如何發展？時下，鋼鐵供應產(chan) 業(ye) 鏈各企業(ye) 正密切關(guan) 注著。

上半年“鋼需”強度先弱後強，呈現“V”形反轉態勢

在抗擊新冠肺炎疫情期間，下遊用鋼行業(ye) 大都處於(yu) 停產(chan) 、停工狀態，基建建設工程也暫停施工或延期開工。在此期間，全國固定資產(chan) 投資下降，“鋼需”強度急劇減弱，鋼材價(jia) 格快速下跌。鋼鐵行業(ye) 出現需求下滑、庫存偏高、鋼價(jia) 下跌、企業(ye) 效益大幅減少的情況。

據國家統計局統計數據，2020年第一季度，全國固定資產(chan) 投資額(不含農(nong) 戶)為(wei) 84145億(yi) 元，同比下降16.1%；全國房地產(chan) 開發投資額為(wei) 21963億(yi) 元（同比下降7.7%），土地購置麵積同比下降22.6%，新開工麵積同比下降27.2%。製造行業(ye) 產(chan) 銷量全麵下降，汽車產(chan) 銷量同比下降45.2%和42.4%，重卡、裝載機和挖掘機銷量同比分別下降18%、22.6%和11.6%；全國造船完工量為(wei) 700萬(wan) 載重噸，同比下降27.3%。今年前2個(ge) 月，四大家電產(chan) 量大幅下降，其中冰箱產(chan) 量同比下降37.4%，空調產(chan) 量同比下降40.2%，洗衣機產(chan) 量同比下降20.2%，彩電產(chan) 量同比下降26.6%。在此期間，下遊用鋼行業(ye) 的鋼材消費量明顯下降，直接導致鋼材市場陷入疲軟、低迷的運行狀態，鋼材價(jia) 格大幅下跌，企業(ye) 效益下降。根據中國鋼鐵工業(ye) 協會(hui) 發布的信息，第一季度，重點統計會(hui) 員企業(ye) 銷售收入為(wei) 8916億(yi) 元，同比下降5.6%；利潤總額為(wei) 183億(yi) 元，同比下降50.8%。此時，“鋼需”正處於(yu) 上半年的最低點。

進入第二季度，隨著疫情逐漸得到控製，後期國家對衝(chong) 疫情影響的宏觀政策力度逐漸加大，“六穩”“六保”政策措施效果逐步顯現，我國經濟運行總體(ti) 複蘇態勢持續向好。下遊用鋼行業(ye) 有序組織複產(chan) 複工，重大基建項目加快開工，製造業(ye) 供需兩(liang) 端持續回暖，消費市場繼續改善，鋼材消費量增加，“鋼需”強度明顯增強。

中國汽車工業(ye) 協會(hui) 統計數據顯示，6月份，汽車產(chan) 銷持續回暖，產(chan) 銷量分別完成232.5萬(wan) 輛和230.0萬(wan) 輛，環比分別增長6.3%和4.8%，同比分別增長22.5%和11.6%，產(chan) 銷量創曆年同月份曆史新高。同時，工程機械行業(ye) 的產(chan) 銷狀況好轉。據中國工程機械工業(ye) 協會(hui) 統計數據，6月份，納入統計的25家挖掘機製造企業(ye) 共銷售各類挖掘機24625台（同比增長62.9%），其中國內(nei) 21724台（同比增長74.8%），出口2901台（同比增長7.64%）；納入統計的23家裝載機製造企業(ye) 共銷售各類裝載機13111台，同比增長17.8%。與(yu) 此同時，在汽車、工程機械、農(nong) 業(ye) 機械等領域“鋼需”增長的拉動下，6月份內(nei) 燃機銷量延續了前2個(ge) 月的增長態勢。據中國內(nei) 燃機工業(ye) 協會(hui) 《中國內(nei) 燃機工業(ye) 銷售月報》統計數據，按可比口徑，6月份內(nei) 燃機銷量為(wei) 410.52萬(wan) 台，環比增長4.88%，同比增長13.63%。

同樣，家電行業(ye) 的產(chan) 銷狀況也逐漸好轉。4月份，家電市場迎來回暖跡象，其中小家電（電飯煲、電磁爐、電壓力鍋、豆漿機、料理機、榨汁機、電水壺）線上市場零售額為(wei) 23.8億(yi) 元，同比上升20.1%；家用電冰箱和彩色電視機由負增長轉為(wei) 正增長。家電產(chan) 品出口增多。5月份，空調、冰箱和液晶電視分別出口562萬(wan) 台、587萬(wan) 台、802萬(wan) 台，同比分別增長11.3%、5.5%和2.6%。

隨著下遊用鋼行業(ye) 全麵複產(chan) 複工，鋼材消費量逐漸增加，鋼材市場從(cong) 疲軟、低迷態勢中解脫出來，交易變得活躍起來，鋼材價(jia) 格從(cong) 止跌企穩、穩中有漲發展到大幅攀升。5月份，上海鋼材交易市場的冷板價(jia) 格在1個(ge) 月內(nei) 上漲260元/噸，熱卷價(jia) 格上漲270元/噸，中厚板價(jia) 格上漲180元/噸~190元/噸，線材價(jia) 格上漲220元/噸，螺紋鋼價(jia) 格上漲110元/噸，盤螺、圓鋼價(jia) 格上漲80元/噸~90元/噸。5月份成為(wei) 2020年上半年鋼價(jia) 漲幅最大的一個(ge) 月。

下半年部分行業(ye) “鋼需”將持續強勁

2020年上半年，“鋼需”走出“V”形反轉的運行軌跡。下半年，房地產(chan) 、基建、汽車、機械、造船、集裝箱製造等下遊用鋼行業(ye) 的“鋼需”將呈現出怎樣的走勢呢？總體(ti) 來看，下半年全國各地在以習(xi) 近平同誌為(wei) 核心的黨(dang) 中央領導下，統籌推進疫情防控和經濟社會(hui) 發展，紮實做好“六穩”工作，全麵落實“六保”任務，我國經濟將實現穩增長，為(wei) 拉動“鋼需”注入強勁動力，“鋼需”將好於(yu) 上半年。

基建行業(ye) ：依舊是鋼材消費主力軍(jun)

在新冠肺炎疫情影響下，基建已成為(wei) 穩定經濟增長的重要手段。隨著基建補短板相關(guan) 政策陸續出台，財政投放持續加碼將成為(wei) 基建投資進一步上行的推動力。因此，下半年是今年全年基建投資真正發力的時間段。此前，政府工作報告明確支持“兩(liang) 新一重”（即新型基礎設施、新型城鎮化、重大工程）建設，為(wei) 新一輪基建投資點明了方向，帶動了大量基建項目投資。目前，各地基建項目密集開工，國家發改委及地方發改委等相關(guan) 部門6月份公布43項重大基建項目的最新進展，總投資額超7400億(yi) 元。此外，全國共有26個(ge) 地區發布專(zhuan) 門針對“新基建”的政策文件。據不完全統計，從(cong) “新基建”項目發布數量來看，目前共有超過4550個(ge) “新基建”項目出爐。

“兩(liang) 新一重”中的水利等重大工程建設是“鋼需”一大亮點。7月13日，國務院新聞辦公室召開國務院政策例行吹風會(hui) 指出，重大水利工程是“兩(liang) 新一重”建設的重要內(nei) 容，將安排150項重點水利工程，粗略計算總投資大致是1.29萬(wan) 億(yi) 元，能夠帶動直接投資和間接投資6.6萬(wan) 億(yi) 元。據中國宏觀經濟研究院估算，重大水利工程每投資1000億(yi) 元可帶動GDP增長0.15個(ge) 百分點。而超1萬(wan) 億(yi) 元水利投資，則意味著在建設周期內(nei) 總共可拉動經濟增長1.5個(ge) 百分點以上。到目前為(wei) 止，國家發改委已經累計下達2020年度重大水利工程中央預算內(nei) 投資528億(yi) 元，支持各地加快推進相關(guan) 工程建設。隨著新增項目的落地，下半年基建用材的消費量還將繼續加大。如總投資額超70億(yi) 元的海南省南渡江邁灣水利樞紐工程，初步估算需要鋼材5萬(wan) 噸、水泥32萬(wan) 噸、土石方填築125萬(wan) 立方米、混凝土澆築123萬(wan) 立方米。

水利工程基礎設施建設所需的鋼材包括基礎建設用鋼、金屬結構用鋼、水電站所需管道用鋼、發電站水輪機用鋼等，涉及的鋼材品種多、需求量大。其中，螺紋鋼、線材、盤螺、圓鋼等建築鋼材是水利工程基礎建設所必需的，且消耗量極大；低合金鋼板、型鋼等是水電工程建設中金屬結構設計環節所必不可少的；熱軋磁軛鋼板等優(you) 鋼、特鋼多用於(yu) 發電站水輪機葉片製造。按水電機組用鋼量約每1萬(wan) 千瓦需消費鋼材320噸來測算，全國新開工常規水電和抽水蓄能電站各6000萬(wan) 千瓦左右，將拉動鋼材消費384萬(wan) 噸左右。

除水利工程外，交通設施建設亦是下半年“鋼需”的一大亮點。目前，交通領域基礎設施建設正“快馬加鞭”。交通運輸部部長李小鵬日前表示，要著力擴大交通固定資產(chan) 有效投資；持續加強投資項目調度，推動新建項目“應開盡開、能開快開”。中國國家鐵路集團有限公司於(yu) 近日透露，預計2020年全國開通鐵路新線4400公裏左右，其中高鐵2300公裏左右。這將帶動大量鋼材需求。據測算，鐵路建設每投資1億(yi) 元的資金，將直接帶動鋼材消費3330噸。今年第二季度鐵路建設新投資了2459億(yi) 元，將拉動約818萬(wan) 噸的鋼材需求，其中鋼軌用量占鐵路建設的10%左右，螺紋鋼占比為(wei) 40%左右，鋼板占比為(wei) 30%。也就是說，螺紋鋼總需求量可達327.2萬(wan) 噸，鋼板總需求量達245.4萬(wan) 噸。下半年，隨著鐵路建設的加快，“鋼需”強度將繼續增強。

7月13日，李克強總理主持召開經濟形勢專(zhuan) 家和企業(ye) 家座談會(hui) 時指出，要發揮政府投資作用，帶動社會(hui) 力量投入，推進“兩(liang) 新一重”等項目建設，以有效投資拉動相關(guan) 產(chan) 業(ye) 發展和增加就業(ye) 。同時，財政部專(zhuan) 家庫有關(guan) 專(zhuan) 家表示，按當前各地公布的投資計劃初步估算，2020年“兩(liang) 新一重”項目投資體(ti) 量將達到15萬(wan) 億(yi) 元以上。可以預見，下半年，“兩(liang) 新一重”等基建工程建設按下“快進鍵”，為(wei) 拉動“鋼需”注入強勁動力。

房地產(chan) 行業(ye) ：“鋼需”依然具有較強韌性

房地產(chan) 行業(ye) 所消費的鋼材占建築業(ye) 的“半壁江山”，尤其是螺紋鋼、線材等建築鋼材，消費量最大。由於(yu) 新冠肺炎疫情，房地產(chan) 行業(ye) 受到不小的影響，但房地產(chan) 市場在經曆了1月、2月份的劇烈下降後，開始呈現平穩恢複的態勢。第二季度以來，房地產(chan) 市場基本正常運行，逐漸趨穩。

近日，多地房地產(chan) 銷售數據向好，房地產(chan) 市場已經呈現出強勁反彈趨勢。6月份，全國30個(ge) 大中城市的商品房成交麵積單月同比已經修複至9.4%。據國家統計局最新統計數據，今年1月~6月份，全國房地產(chan) 開發投資額為(wei) 62780億(yi) 元，同比增長1.9%（1月~5月份為(wei) 下降0.3%）。其中，住宅投資額為(wei) 46350億(yi) 元，同比增長2.6%，增速比1月~5月份提高2.6個(ge) 百分點。1月~6月份，房地產(chan) 開發企業(ye) 房屋施工麵積為(wei) 792721萬(wan) 平方米，同比增長2.6%，增速比1月~5月份提高0.3個(ge) 百分點。由此可見，房地產(chan) 行業(ye) 的鋼材需求依然具有較強韌性。

從(cong) 各地政策來看，下半年，中心城市郊區、大都市圈周邊和城市群內(nei) 的中小城市住房開發進度將加快，推動基礎設施向周邊延伸、優(you) 質公共服務向周邊擴散，加快老城更新、舊房改造及配套基礎設施建設投資，同時將改善性住房需求作為(wei) 重點以帶動剛性需求。此外，結合新型城鎮化建設要求，下半年各地將實施“新市民安居工程”，加大新市民的保障性租、購房建設力度。

房地產(chan) 行業(ye) 動作頻頻，必將拉動大量“鋼需”。以雄安新區安置房建設為(wei) 例，據業(ye) 內(nei) 人士調研，雄安新區安置房建設正式進入施工階段，目前已知規劃麵積合計達到5035萬(wan) 平方米，預計總規模在7000萬(wan) 平方米~8000萬(wan) 平方米。7月份有1110萬(wan) 平方米處於(yu) 施工階段。鋼材消費周期將集中在6月~12月份的7個(ge) 月時間裏。因地下建築規模較大，其整體(ti) 用鋼量高於(yu) 一般性房建類項目。從(cong) 已知的部分項目來看，該項目每平方米用鋼量達到100千克，預計整體(ti) 用鋼量將達到700萬(wan) 噸~800萬(wan) 噸，2020下半年用鋼量在100萬(wan) 噸~110萬(wan) 噸，月均15萬(wan) 噸~16萬(wan) 噸。從(cong) 鋼材消費品種看，主要集中在螺紋鋼、盤螺、高線等建築鋼材，以及鋼管、型鋼、板材等，但其消費量比螺紋鋼、線材等建築鋼材要少得多。

由此來看，下半年房地產(chan) 行業(ye) 對鋼材的需求狀況將好於(yu) 上半年，有利於(yu) 建築鋼材市場平穩向好運行。

汽車製造業(ye) ：下半年好於(yu) 上半年

作為(wei) 冷熱板、鍍鋅板等主要終端用戶的汽車製造業(ye) ，今年受疫情影響，產(chan) 銷量一度明顯下降，車市疲軟、低迷，鋼材需求也急劇減少。業(ye) 內(nei) 人士分析，受疫情影響，今年第一季度汽車銷量下滑明顯，5月份以來出現明顯的恢複性增長，但與(yu) 去年同期相比，依然有所下降。據日前中國汽車工業(ye) 協會(hui) 發布的數據，今年上半年，汽車銷量為(wei) 1025.7萬(wan) 輛，同比下降16.9%；新能源汽車銷量為(wei) 39.3萬(wan) 輛，同比下降37.4%。值得關(guan) 注的是，自主品牌乘用車市場份額持續下降，銷量僅(jin) 為(wei) 285.4萬(wan) 輛，同比下降29%，市場份額為(wei) 36.3%，銷量下降幅度大於(yu) 市場整體(ti) 降幅。

隨著我國對疫情的有效控製，以及伴隨著各地促進汽車消費政策的持續帶動，汽車銷量自第二季度以來降幅逐漸收窄。下半年，隨著各地促進汽車消費政策效應顯現，汽車市場表現將好於(yu) 預期，汽車產(chan) 銷延續回暖勢頭，保持較好的發展態勢。不過，預計第三季度、第四季度汽車產(chan) 銷增長節奏會(hui) 放慢。中國汽車工業(ye) 協會(hui) 預計，2020年全年汽車銷量同比下降10%左右。

總體(ti) 來看，汽車行業(ye) 的鋼材消費量相比上半年會(hui) 有所增加，“鋼需”強度也將強於(yu) 上半年，但不及去年同期，畢竟疫情給經濟等各方麵帶來的影響和損失，在短期內(nei) 難以完全彌補。業(ye) 內(nei) 人士預計2020年汽車行業(ye) 的鋼材需求量將降至5100萬(wan) 噸，同比下降2%。

機械行業(ye) ：子行業(ye) 分化，“鋼需”強弱各不同

受疫情影響，今年第一季度機械行業(ye) 的產(chan) 銷量、利潤均出現下滑，其中機械行業(ye) 盈利同比下滑27.8%；第二季度降幅收窄，但子行業(ye) 延續分化趨勢，其中工程機械複蘇趨勢明顯，而重型機械、冶金化工設備等仍將麵臨(lin) 增長壓力。下半年，機械行業(ye) 的子行業(ye) 分化趨勢仍將延續，並影響相關(guan) 鋼材需求情況。

隨著“六穩”“六保”宏觀政策效應進一步顯現，以及複工複產(chan) 、傳(chuan) 統基建和“新基建”多管齊下的驅動，預計下半年工程機械行業(ye) 高景氣延續，行業(ye) 集中度進一步提升，龍頭企業(ye) 盈利能力增長，工程機械行業(ye) 中的土方機械、路麵機械、基建裝備等機種的產(chan) 銷量持續增加，處於(yu) 高位。如挖掘機、推土機、起重機、裝載機等工程機械產(chan) 銷量將繼續增加。此外，為(wei) 滿足業(ye) 主的需求，設備的更新速度在加快，很多老舊設備會(hui) 加速退出市場，這是機械行業(ye) 一個(ge) 新的增長點。相比之下，重型機械、冶金化工設備的需求狀況尚未改善，不及去年同期，“鋼需”強度有所減弱。

總體(ti) 來看，下半年機械行業(ye) 對鋼材需求將強於(yu) 上半年，其消費的主要是優(you) 鋼、特鋼，如調質鋼、彈簧鋼、軸承鋼、超高強度鋼、滲碳用鋼、氮化用鋼、耐磨鋼和易切削鋼等。如1台25噸級挖掘機用於(yu) 車身、車鬥和伸縮臂的板材消耗量約為(wei) 19.8噸，主要是板材、型材、管材等；1輛80米塔式起重機消耗鋼材共計37噸，主要消耗角鋼和少量方鋼、板材、異型管鋼；1台220馬力的推土機消耗鋼材25噸，主要為(wei) 中厚板、薄板、圓鋼、角鋼、槽鋼、鋼管等。

造船業(ye) ：鋼材需求強度繼續減弱

今年初以來，由於(yu) 全球新冠肺炎疫情快速蔓延，發達經濟體(ti) 和新興(xing) 市場都受到嚴(yan) 重打擊。一些專(zhuan) 家表示，在今明兩(liang) 年中，各國的GDP損失將達到12萬(wan) 億(yi) 美元，直接波及海運市場和造船業(ye) ，全球新造船市場將進入持續低迷期。2020年初，全球造船業(ye) 手持訂單量為(wei) 1.88億(yi) 載重噸，降至2004年以來的最低水平，相比去年同期下滑了17%，相比2010年初下滑了65%。

我國造船業(ye) 亦受疫情影響，造船完工量、手持船舶訂單量等均出現明顯下降。統計數據顯示，今年第一季度，全國造船完工量為(wei) 700萬(wan) 載重噸，同比下降27.3%；新承接船舶訂單量為(wei) 489萬(wan) 載重噸，同比增長6.5%。截至3月底，全國手持船舶訂單量為(wei) 7955萬(wan) 載重噸，同比下降5.6%。第二季度以來，我國船舶企業(ye) 加快複工複產(chan) ，造船完工量和手持船舶訂單量降幅收窄，但仍呈現下降態勢。今年1月~6月份，全國造船完工量為(wei) 1758萬(wan) 載重噸，同比下降10.6%，比5月份降幅收窄10個(ge) 百分點；新承接船舶訂單量為(wei) 1247萬(wan) 載重噸，同比增長3.4%。截至6月底，全國手持船舶訂單量為(wei) 7654萬(wan) 載重噸，同比下降6.3%。

造船行業(ye) 的不景氣，導致其對中厚板等船用鋼材需求量減少，板材價(jia) 格大幅下降。船用鋼板價(jia) 格從(cong) 年初的4245元/噸一直回落到5月初的4080元/噸，累計下跌165元/噸；從(cong) 5月上旬起，市場價(jia) 格逐漸止跌企穩回升，截至7月上旬，全國造船板均價(jia) 達到4253元/噸，與(yu) 年初基本持平，但與(yu) 去年5月份的4535元/噸相比，依然存在較大的差異。

下半年，造船業(ye) 在全球疫情的影響下，恐難以擺脫目前困境，麵臨(lin) 的形勢較為(wei) 嚴(yan) 峻，對鋼材的需求強度繼續減弱。業(ye) 內(nei) 人士預測，下半年造船完工量很難增長，或將出現下降。由此來看，2020年造船業(ye) 的鋼材需求量將下降至1500萬(wan) 噸，同比下降6%。因此，年內(nei) 船用鋼板市場價(jia) 格易跌難漲，震蕩下行。

集裝箱製造業(ye) ：年中小幅補償(chang) 性反彈，全年預期仍不樂(le) 觀

隨著新冠肺炎疫情在全球暴發，集裝箱運輸業(ye) 和集裝箱製造業(ye) 也成為(wei) 受影響最大的10大行業(ye) 之一。今年初以來，全球港口集裝箱吞吐量呈連續下降態勢。同樣，我國集裝箱港口吞吐量在今年第一季度減少約600萬(wan) 標準箱。已公開統計數據表明，自1月20日以來，我國集裝箱吞吐量減少了20%以上。

據集裝箱航運企業(ye) 反映，由於(yu) 航次和貨源減少，大部分港口貨物吞吐量和集裝箱吞吐量均有所下降。如大連港集裝箱吞吐量同比下降24%，營口港集裝箱吞吐量同比下降13%，珠海港集裝箱吞吐量同比下降19%，重慶港果園港區集裝箱吞吐量同比下降15%。鐵路集裝箱運量同比下降20%~50%，其中新疆維吾爾自治區鐵路集裝箱運量同比下降70%以上，東(dong) 北地區鐵路集裝箱運量同比下降10%~30%，華東(dong) 地區鐵路集裝箱運量同比下降40%~50%，西南地區鐵路集裝箱運量（中歐班列以外的公鐵聯運量）同比下降30%~50%，華南地區鐵路集裝箱運量同比下降20%~40%。

集裝箱航運企業(ye) 麵臨(lin) 運量銳減的嚴(yan) 峻局麵，對集裝箱製造企業(ye) 帶來嚴(yan) 重衝(chong) 擊，使集裝箱用鋼的需求大幅下降。2020年2月底，集裝箱製造業(ye) 已經全麵複工，但大部分企業(ye) 產(chan) 能恢複率為(wei) 50%~90%，企業(ye) 平均產(chan) 能恢複率為(wei) 75%。影響企業(ye) 產(chan) 能恢複的主要原因是訂單量不多，與(yu) 上年同期相比，企業(ye) 業(ye) 務量普遍減少20%~70%，平均減少40%。企業(ye) 生產(chan) 的主要是春節前積壓的訂單產(chan) 品，新增訂單量很少。

據業(ye) 內(nei) 人士分析，我國集裝箱製造業(ye) 供給端主要在境內(nei) ，需求端主要在境外。2018年我國集裝箱產(chan) 銷量為(wei) 425萬(wan) 標準箱，達到曆史最高峰；2019年我國集裝箱產(chan) 銷量為(wei) 260萬(wan) 標準箱，處於(yu) 曆史中等水平。受疫情直接影響，預計2020年我國集裝箱訂單量將減少20萬(wan) ~30萬(wan) 標準箱。

隨著境外疫情蔓延，國際貿易量和國際航線的航次數量均呈下滑態勢，導致空箱周轉率降低，對我國出口集裝箱造成一定影響。預計我國集裝箱產(chan) 銷量或將在年中出現小幅補償(chang) 性反彈，但總體(ti) 看全年預期依舊不樂(le) 觀。因而，集裝箱製造業(ye) 對鋼材的消耗量也將隨之減少，預計2020年集裝箱行業(ye) 的鋼材需求量約為(wei) 510萬(wan) 噸，同比下降約2%。

來源：鋼管天下

https://www.pipew.com/news/detail.asp?id=1204441